Ispirato a Lo cunto de li cunti di Giambattista Basile, raccolta di fiabe del 1600, Il Racconto dei Racconti intreccia le vicende di tre favole, “La pulce”,
“La cerva fatata” e “La vecchia scorticata”, tutte con dei re protagonisti che affrontano il potere, gli affetti e la mutazione del corpo con approcci differenti. Nonostante l’ambientazione antica, il film analizza diversi temi attuali, come l’ossessione per la bellezza e la chirurgia plastica, l’inseminazione artificiale, il rapporto tra i potenti e il futuro lasciato alle nuove generazioni, raccontati però con elementi fantastici, come pulci giganti e draghi marini, e attraverso immagini di una bellezza abbagliante, che rivelano il passato da pittore del regista.